Download Business Statistics, 9e (Groebner/Shannon/Fry) Chapter 9

Survey
yes no Was this document useful for you?
   Thank you for your participation!

* Your assessment is very important for improving the work of artificial intelligence, which forms the content of this project

Transcript
C) Because t = ‐15.7648 is less than the critical t value of ‐2.0736, do not reject H0. The annual average consumer unit spending for food at home in Detroit is not less than the 2006 national consumer unit average. D) Because t = ‐15.7648 is less than the critical t value of ‐2.0736, reject H0. The annual average consumer unit spending for food at home in Detroit is less than the 2006 national consumer unit average.  140) The Center on Budget and Policy Priorities (www.cbpp.org) reported that average out‐of‐pocket medical expenses for prescription drugs for privately insured adults with incomes over 200% of the poverty level was $173 in 2002. Suppose an investigation was conducted in 2012 to determine whether the increased availability of generic drugs, Internet prescription drug purchases, and cost controls have reduced out‐of‐pocket drug expenses. The investigation randomly sampled 196 privately insured adults with incomes over 200% of the poverty level, and the respondentsʹ 2012 out‐of‐pocket medical expenses for prescription drugs were recorded. These data are in the file Drug Expenses. Based on the sample data, can it be concluded that 2012 out‐of‐pocket prescription drug expenses are lower than the 2002 average reported by the Center on Budget and Policy Priorities? Use a level of significance of 0.01 to conduct the hypothesis test. A) Because t = ‐2.69 is less than ‐2.3456, do not reject H0 Conclude that 2012 average out‐of‐pocket prescription drug expenses are not lower than the 2002 average. B) Because t = ‐2.69 is less than ‐2.3456, reject H0 Conclude that 2012 average out‐of‐pocket prescription drug expenses are lower than the 2002 average. C) Because t = ‐1.69 is less than ‐0.8712, reject H0 Conclude that 2012 average out‐of‐pocket prescription drug expenses are lower than the 2002 average. D) Because t = ‐1.69 is less than ‐0.8712, do not reject H0 Conclude that 2012 average out‐of‐pocket prescription drug expenses are not lower than the 2002 average.  141) Hono Golf is a manufacturer of golf products in Taiwan and China. One of the golf accessories it produces at its plant in Tainan Hsing, Taiwan, is plastic golf tees. The injector molder produces golf tees that are designed to have an average height of 66 mm. To determine if this specification is met, random samples are taken from the production floor. One sample is contained in the file labeled THeight. Determine if the process is not producing the tees to specification. Use a significance level of 0.01. A) Since t = 2.1953 < 2.8073 do not reject H0. There is not sufficient evidence to conclude that the average height of the plastic tees is different from 66 mm. B) Since t = 2.1953 < 2.8073 reject H0. There is sufficient evidence to conclude that the average height of the plastic tees is different from 66 mm. C) Since t = 1.2814 < 1.9211 do not reject H0. There is not sufficient evidence to conclude that the average height of the plastic tees is different from 66 mm. D) Since t = 1.2814 < 1.9211 reject H0. There is sufficient evidence to conclude that the average height of the plastic tees is different from 66 mm. 142) If the hypothesis test determines the specification is not being met, the production process will be shut down while causes and remedies are determined. At times this occurs even though the process is functioning to specification. What type of statistical error would this be? A) The null hypothesis, the specification not being met, was not rejected when in fact it was not being met, this is a Type II error. B) The null hypothesis, the specification not being met, was not rejected when in fact it was not being met, this is a Type I error. C) The null hypothesis, the specification is being met, was rejected when in fact it was being met, this is a Type II error. D) The null hypothesis, the specification is being met, was rejected when in fact it was being met, this is a Type I error.     9‐15 Copyright © 2014 Pearson Education, Inc. 
Document related concepts
no text concepts found